วันนี้ความสัมพันธ์ระหว่างจีนและสหรัฐอเมริกาเป็นหนึ่งในการแข่งขันที่ทวีความรุนแรงขึ้น เมื่อวันที่ 23 ตุลาคม 2019 Mark Zuckerberg ซีอีโอของ Facebook ให้การต่อหน้าคณะกรรมการบริการทางการเงินของสภาผู้แทนราษฎรแห่งสหรัฐอเมริกาเกี่ยวกับ Libra ซัคเคอร์เบิร์กและสมาชิกสภาคองเกรสไม่เห็นด้วยมากมาย อย่างไรก็ตามฉันทามติประการหนึ่งที่เกิดขึ้นคือความกังวลเกี่ยวกับโครงการสกุลเงินดิจิทัลของจีน ซัคเคอร์เบิร์ก ข้อสังเกต:
“ ในขณะที่เราถกเถียงกันในประเด็นนี้ แต่ส่วนที่เหลือของโลกก็ไม่รอช้า จีนกำลังดำเนินการอย่างรวดเร็วเพื่อเปิดตัวแนวคิดที่คล้ายกันในอีกไม่กี่เดือนข้างหน้า”
เมื่อเร็ว ๆ นี้คณะอนุกรรมการด้านนโยบายเศรษฐกิจการธนาคารการเคหะและกิจการเมืองของวุฒิสภาสหรัฐอเมริกาได้หารือเกี่ยวกับความจำเป็นในการใช้เงินดอลลาร์ดิจิทัลเพื่อตอบสนองต่ออิทธิพลทางเศรษฐกิจที่เพิ่มขึ้นของจีน ในทำนองเดียวกัน Huang Qifan รองประธานของ China Center for International Economic Exchange ซึ่งเป็นหน่วยงานชั้นนำที่ได้รับการสนับสนุนจากรัฐบาลจีนอ้างว่าห้าวันต่อมาว่าโครงการ CBDC ที่นำโดยรัฐบาลจีนเรียกว่า Digital Currency Electronic Payment หรือ DCEP จะเข้ามาแทนที่ระบบการส่งข้อความทางการเงินและการชำระเงินระหว่างประเทศของ SWIFT โดยอธิบายว่าเป็นเครื่องมือสำหรับสหรัฐฯในการใช้อำนาจเหนือโลก.
จีนมุ่งมั่นที่จะพัฒนาเทคโนโลยี blockchain และ CBDC สกุลเงินดิจิทัลตกอยู่ในการแข่งขันทางภูมิรัฐศาสตร์ที่กว้างขึ้นระหว่างสหรัฐฯและจีนซึ่งเป็นเรื่องที่สมเหตุสมผล ทั้งสองประเทศมีความขัดแย้งกันอย่างมากโดยเฉพาะบริบทของผลประโยชน์ทางทหารและเศรษฐกิจพันธมิตรทางการเมืองและแนวทางในประเด็นต่างๆเช่นสิทธิมนุษยชนและความเป็นส่วนตัว สิ่งนี้นำไปสู่การขาดความไว้วางใจระหว่างทั้งสองประเทศ อย่างไรก็ตามทั้งสองประเทศไม่ควรจำกัดความรับผิดชอบในการสร้างสรรค์นวัตกรรมท่ามกลางการแข่งขันที่ยิ่งใหญ่ เทคโนโลยีสกุลเงินดิจิทัลมอบโอกาสในการสร้างระบบการเงินให้เป็นระบบที่มีประสิทธิภาพและครอบคลุมมากขึ้นซึ่งเป็นผลลัพธ์ที่มีความสำคัญต่อทั้งสองประเทศและสำหรับโลกที่เจริญรุ่งเรืองยิ่งขึ้น.
การชะลอตัวทางเศรษฐกิจและความไม่เท่าเทียมกันคุกคามเสถียรภาพในประเทศ การเติบโตทางเศรษฐกิจที่ยั่งยืนเป็นสิ่งจำเป็นสำหรับทั้งสหรัฐฯและจีนที่จะช่วยนำไปสู่โลกที่บูรณาการมากขึ้น ดังนั้นนวัตกรรมสกุลเงินดิจิทัลจึงต้องถูกวางกรอบให้เป็นแนวทางในการแก้ปัญหาวิกฤตของระบบการชำระเงินที่ไม่มีประสิทธิภาพการกีดกันทางการเงินและความไม่เท่าเทียมกันทางเศรษฐกิจแทนที่จะเป็นเครื่องมือทางภูมิรัฐศาสตร์ในการเข้ามามีอิทธิพล เทคโนโลยีควรถูกมองว่าเป็นพลังที่ดีมากกว่าเป็นเครื่องมือในการแข่งขันทางภูมิรัฐศาสตร์ การระบาดใหญ่ของ COVID-19 ได้แสดงให้เห็นว่าโลกนี้มีความเชื่อมโยงกันอย่างไร ในทำนองเดียวกันอนาคตของการชำระเงินจะต้องจินตนาการถึงกรอบการทำงานที่ทำงานร่วมกันได้และบูรณาการมากขึ้น ด้วยเหตุนี้สองประเทศที่ยิ่งใหญ่ของตะวันออกและตะวันตกจะต้องแสวงหาวิธีการเรียนรู้จากกันและกันและร่วมมือกันเพื่อความเจริญรุ่งเรืองของโลก.
การล่มสลายของสามเหลี่ยมนวัตกรรมของสหรัฐฯ
ตามที่นักวิจารณ์คนหนึ่งกล่าวว่านวัตกรรมของสหรัฐฯในอดีต มีอยู่ ผ่าน“ พันธมิตรสามเส้าของรัฐบาลสถาบันการศึกษาและธุรกิจส่วนตัว” อย่างไรก็ตามความสัมพันธ์นี้พังทลายลงเนื่องจากทุนวิจัยของรัฐบาลกลางมีมากขึ้นเรื่อย ๆ แทนที่ โดยการระดมทุนขององค์กร ผลลัพธ์ของสกุลเงินดิจิทัลเป็นอย่างไร? Libra ของ Facebook พยายามขยายระบบการชำระเงินโดยไม่ต้องร่วมมือกับรัฐบาลสหรัฐฯ.
ในตอนแรก Libra ได้เสนอ Stablecoin ระดับโลกซึ่งพบทันทีโดยหน่วยงานกำกับดูแลธนาคารกลางและผู้มีส่วนได้ส่วนเสียอื่น ๆ ที่กังวลเกี่ยวกับผลกระทบที่มีต่อสกุลเงินคำสั่ง ในการตอบกลับ Facebook การเผยแพร่ สมุดปกขาว Libra ฉบับที่สองในเดือนเมษายน การเปลี่ยนแปลงเหล่านี้ช่วยลดความทะเยอทะยานของ Facebook ในการเป็นสกุลเงินทั่วโลก ที่สำคัญการออกแบบใหม่นี้มีขึ้นเพื่อส่งเสริมการชำระเงินดิจิทัลภายในประเทศและที่สำคัญคือการจัดลำดับความสำคัญของ blockchain มากกว่า crypto.
Libra พบกับการต่อต้านอย่างรุนแรงจากรัฐบาลสหรัฐฯไม่เพียง แต่เพื่อการคุ้มครองผู้บริโภคและเหตุผลด้านความมั่นคงทางการเงินเท่านั้น แต่ยังเกิดจากความมั่นคงของประเทศที่กว้างขึ้นและผลประโยชน์ทางการเมือง Libra ขู่ว่าจะยกระดับระบบการชำระเงินที่ได้รับการสนับสนุนจากสหรัฐฯ ที่จัดตั้งขึ้น ที่ Bretton Woods ในปีพ. ศ. 2487 โดย:
- ลดการใช้และการถือครองเงินดอลลาร์ทั้งในและต่างประเทศ.
- การบั่นทอนความสามารถของธนาคารกลางสหรัฐในการดำเนินนโยบายการเงินและก่อให้เกิดความเสี่ยงเชิงระบบที่คาดไม่ถึง.
- จำกัดความสามารถของรัฐบาลสหรัฐฯในการคว่ำบาตรทางเศรษฐกิจต่อฝ่ายตรงข้ามเช่นอิหร่านและเกาหลีเหนือ.
Libra ทดสอบขอบเขตของนวัตกรรมของภาคเอกชน การเปลี่ยนแปลงระบบการชำระเงินที่กว้างขึ้นจำเป็นต้องมีรัฐบาลสหรัฐฯที่กระตือรือร้นและมีส่วนร่วมมากขึ้น อย่างไรก็ตามประเทศไม่ได้มีส่วนร่วมอย่างมากในการสนทนา CBDC นอกเหนือจากการแสดงความเปิดกว้างต่อเทคโนโลยีในการพิจารณาล่าสุดที่จัดขึ้นโดยคณะกรรมการการธนาคารวุฒิสภาและคณะกรรมการบริการการเงินของสภาและไม่อนุญาตให้ผู้เล่นภาคเอกชนเช่น Libra เป็นผู้นำในการสร้างสรรค์นวัตกรรม พื้นที่นี้เนื่องจากรัฐบาลสหรัฐไม่ไว้วางใจโครงการของภาคเอกชนที่บ่อนทำลายหรือหลีกเลี่ยงระบบที่ใช้เงินดอลลาร์.
นอกจากนี้หน่วยงานกำกับดูแลของสหรัฐฯจะต้องดีกว่า กำหนด บทบาทของ cryptocurrencies และโครงการของภาคเอกชนและวิธีที่พวกเขาจะเข้ากับระบบการชำระเงินดิจิทัลที่เพิ่มมากขึ้น เงินดอลลาร์ดิจิทัลเพียงอย่างเดียวไม่สามารถพัฒนาระบบการชำระเงินได้ Cryptocurrencies จะต้องดำเนินการควบคู่ไปกับและโต้ตอบกับดอลลาร์ดิจิทัลสำหรับโซลูชันทางการเงินเช่นการโอนเงินข้ามพรมแดนและการเงินแบบกระจายอำนาจ อย่างไรก็ตามการขาดความเป็นผู้นำของรัฐบาลทำให้เกิดจุดอ่อนในระบบการชำระเงินซึ่งแสดงให้เห็นโดยรัฐบาล ความไม่สามารถ เพื่อแจกจ่ายการตรวจสอบการกระตุ้น COVID-19 ให้กับชาวอเมริกันอย่างรวดเร็ว.
รูปแบบการรวมศูนย์ของจีนสำหรับนวัตกรรมสกุลเงินดิจิทัล
สำหรับประเทศจีนเทคโนโลยีบล็อคเชนและสกุลเงินดิจิทัลเป็นส่วนสำคัญในการพัฒนาความทะเยอทะยานระดับโลกของประเทศ ในปี 2560 จีนห้ามการซื้อขายสกุลเงินดิจิทัลของภาคเอกชนทั้งหมดและการระดมทุนผ่านการเสนอเหรียญครั้งแรก จุดประสงค์คือ – ตามที่ชัดเจนในขณะนี้ – เพื่อหาทางพัฒนา DCEP ไม่นานหลังจากการพิจารณาของ Zuckerberg กับสภาคองเกรสประธานาธิบดี Xi Jinping กล่าวสุนทรพจน์ว่าเทคโนโลยีบล็อกเชนจะเป็นส่วนสำคัญของวิสัยทัศน์ของจีนสำหรับนวัตกรรมในอนาคต.
แทนที่จะพึ่งพานวัตกรรมของภาคเอกชน People’s Bank of China ซึ่งเป็นธนาคารกลางของประเทศจึงเข้ามามีบทบาทเป็นผู้ริเริ่ม แนวทางรวมศูนย์นี้เพื่อส่งเสริมนวัตกรรมที่เหมาะสมกับความต้องการการชำระเงินและเป้าหมายทางการเมืองของรัฐบาลจีน ในปี 2014 PBoC ได้จัดตั้งทีมวิจัยเพื่อค้นหาโซลูชันสำหรับสกุลเงินคำสั่งดิจิทัล หลังจากการประกาศของ Libra จีนได้เร่งการวิจัยและพัฒนา DCEP.
สกุลเงินดิจิทัลของจีนได้รับการสนับสนุนจากเงินหยวนสำรองแบบตัวต่อตัวที่ธนาคารกลาง สกุลเงินดิจิทัลนี้จะรวมเข้ากับผู้ให้บริการการชำระเงินส่วนตัวเช่น Alipay และ WeChat Pay ในปี 2020 จีนได้ดำเนินการครั้งสำคัญเพื่อมุ่งสู่ความทะเยอทะยานนี้เสร็จสิ้นการออกแบบระดับสูงสุดสำหรับ CBDC ใหม่นำร่องการจัดจำหน่ายและเริ่มทดสอบกับ บริษัท เอกชน.
ตามแนวทางของจีนในการสร้างสรรค์นวัตกรรมบัญชีแยกประเภทหลักจะรวมศูนย์ทำให้มีปริมาณธุรกรรมสูง DCEP ยังได้รับการออกแบบมาเพื่อเพิ่มผลประโยชน์ทางภูมิรัฐศาสตร์ของจีนเนื่องจากมีระบบใหม่ในการล้างและชำระเงินข้ามพรมแดนที่สามารถข้ามระบบการส่งข้อความ SWIFT แบบเดิมทำให้การชำระเงินระหว่างประเทศของจีนสามารถดำเนินการได้โดยไม่ขึ้นกับดอลลาร์สหรัฐและหลีกเลี่ยงศักยภาพใด ๆ การคว่ำบาตร.
บทเรียนของจีนสำหรับสหรัฐฯเกี่ยวกับการดำเนินการของรัฐบาล
สหรัฐฯไม่ควรใช้แนวทางแบบรวมศูนย์ในการสร้างสรรค์นวัตกรรมเช่นเดียวกับของจีนเนื่องจากเป็นการบ่อนทำลายภาคเอกชนและขัดต่อรูปแบบการปกครองของสหรัฐฯ อย่างไรก็ตามสหรัฐฯสามารถเรียนรู้จากจีนเพื่อพัฒนานวัตกรรมในระบบการชำระเงิน.
แทนที่จะตอบสนองต่อการพัฒนาภาคเอกชนหลังจากข้อเท็จจริงแล้วธนาคารกลางสหรัฐจำเป็นต้องออกแบบ CBDC หรืออย่างน้อยก็ต้องมีบทบาทความเป็นผู้นำเชิงรุกมากขึ้นในการออกแบบที่ก้าวไปไกลกว่าการพิจารณาของวุฒิสภาระดับสูง ซึ่งรวมถึงการพัฒนากรอบเทคโนโลยีเช่นบัญชีแยกประเภทการเข้ารหัส API ความสามารถในการทำงานร่วมกันเป็นต้นและการกำหนดวิธีการปกป้องผู้บริโภครับประกันความปลอดภัยในโลกไซเบอร์สร้างความมั่นคงทางการเงินและส่งเสริมการรวม.
ผู้กำหนดนโยบายและหน่วยงานกำกับดูแล – รวมถึงสภาคองเกรส, ธนาคารกลางสหรัฐ, หน่วยงานกำกับดูแลอุตสาหกรรมการเงิน, สำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์และกรมธนารักษ์ต้องกำหนดบทบาทของการมีส่วนร่วมของภาคเอกชนให้ดีขึ้น การพัฒนาระบบการชำระเงินทั่วโลกในอดีตได้รับการสนับสนุนจากรัฐบาลสหรัฐผ่านการออกและจัดการเงินดอลลาร์และกรอบการกำกับดูแลที่สร้างพื้นที่สำหรับระบบนิเวศของสถาบันการเงิน ในทำนองเดียวกันวิวัฒนาการของระบบการชำระเงินดิจิทัลจะต้องมีรากฐานดิจิทัลที่กำหนดโดยรัฐบาลสหรัฐฯ.
บทเรียนของสหรัฐฯสำหรับจีนเกี่ยวกับการกระจายอำนาจและการคุ้มครองผู้บริโภค
PBoC ได้เปิดเผยข้อมูลเพียงเล็กน้อยเกี่ยวกับ DCEP การออกแบบที่เปิดกว้างมากขึ้นซึ่งได้รับแรงบันดาลใจจากแนวทางการสร้างสรรค์นวัตกรรมของสหรัฐฯเป็นสิ่งจำเป็นสำหรับการทดสอบการรวมเข้าด้วยกันและการสร้างสรรค์นวัตกรรม.
PBoC ควรเปิดกระบวนการวิจัยและพัฒนาของ DCEP เพื่อให้ภาคเอกชนและผู้เชี่ยวชาญด้านวิชาการมีส่วนร่วมแบบสาธารณะในการสร้างระบบการชำระเงินที่ใช้สกุลเงินดิจิทัลแบบโอเพ่นซอร์สมากขึ้น สิ่งนี้จะช่วยให้หน่วยงานกำกับดูแลสามารถทดสอบ DCEP และระบุปัญหาได้ดีขึ้นรวมทั้งส่งเสริมนวัตกรรมสำหรับแพลตฟอร์มการชำระเงินในเชิงรุกที่จะเชื่อมต่อกับ DCEP.
รัฐบาลควรเปิดการอภิปรายสาธารณะเกี่ยวกับการกำหนดบทบาทของสกุลเงินดิจิทัล – ในฐานะสินค้าโภคภัณฑ์หรือหลักทรัพย์ – และกำหนดนโยบายการคุ้มครองผู้บริโภคที่ปกป้องนักลงทุนรายย่อย แม้รัฐบาลจะห้ามการออกและซื้อขายสกุลเงินดิจิทัลภายในประเทศ แต่ปัจจุบันการแลกเปลี่ยนสกุลเงินดิจิทัลจำนวนมากได้รับการจดทะเบียนในต่างประเทศและถือเงินจากนักลงทุนชาวจีนซึ่งไม่สามารถรับรองสิทธิ์ได้.
PBoC ควรสร้างและรักษาความสัมพันธ์แบบร่วมมือกับธนาคารกลางและสถาบันข้ามชาติอื่น ๆ เช่นธนาคารแห่งอังกฤษกองทุนการเงินระหว่างประเทศและธนาคารเพื่อการชำระหนี้ระหว่างประเทศเพื่อร่วมกันพัฒนามาตรฐาน CBDC ระหว่างประเทศและสำรวจการชำระเงินข้ามสายโซ่ ระบบ.
ควรกำหนดมาตรฐานการปกป้องข้อมูลที่เข้มงวดมากขึ้นเพื่อให้การชำระเงินตาม CBDC มีความปลอดภัยและปกป้องการไม่เปิดเผยตัวตน ทั่วโลก การส่งคืน การต่อต้านบริการเครือข่ายสังคม TikTok แสดงให้เห็นถึงการเคลื่อนไหวเพื่อความเป็นส่วนตัวของข้อมูลโดยเฉพาะอย่างยิ่งในเรื่องการเฝ้าระวังของรัฐบาล รัฐบาลจีนสามารถเพิ่มความไว้วางใจระหว่างประเทศและได้รับการยอมรับหากมีการออกแบบระบบ CBDC เชิงรุกที่ปกป้องความเป็นส่วนตัวและ จำกัด การบุกรุกของรัฐบาล.
ความเจริญรุ่งเรืองของโลกต้องอาศัยความร่วมมือ
ระบบการชำระเงินในปัจจุบันช้ามีราคาแพงและกระจัดกระจายทำให้ผู้คนหลายพันล้านคนไม่สามารถใช้ตลาดการเงินทั่วโลกได้ เป็นผลให้ผู้คนหลายพันล้านคนรวมทั้งชาวอเมริกันและชาวจีนไม่สามารถสร้างความมั่งคั่งได้ อย่างไรก็ตามความเจริญรุ่งเรืองสำหรับผู้คนบนพื้นดินในโลกที่เพิ่มมากขึ้นจำเป็นต้องมีความร่วมมือระหว่างสหรัฐฯและจีนท่ามกลางการแข่งขัน ด้วยเหตุนี้ความร่วมมือควรเริ่มต้นระหว่างธนาคารกลางและอยู่ในรูปแบบของ:
- ทำงานร่วมกันเพื่อออกแบบกรอบ CBDC และมาตรฐานความปลอดภัยทางไซเบอร์ที่รักษาเสถียรภาพทางการเงิน.
- การออกแบบการทดสอบกับ บริษัท ภาคเอกชนที่รับประกันการปกป้องข้อมูลในโลกที่กำลังเริ่มต้นขึ้น ปฏิเสธ เทคโนโลยีที่ไม่ได้รับการควบคุมและรุกราน.
- การรวมระบบการชำระเงินระหว่างผู้เล่นภาคเอกชนรายใหญ่.
- การประเมินโอกาสในการรวมตัวกันทางการเงินโดยทำงานโดยตรงกับผู้คนและองค์กรจากชุมชนชายขอบ.
- การกำหนดวิธีการปกป้องความเป็นส่วนตัวของผู้บริโภคในบริบทของผลประโยชน์ด้านความมั่นคงแห่งชาติ.
สงครามสกุลเงินดิจิทัลระหว่างจีนและสหรัฐอเมริกาจะไม่ทำให้ชีวิตของชาวจีนหรือชาวอเมริกันดีขึ้นไม่น้อยไปกว่าโลก แต่ความเสี่ยงในการสร้างระบบการชำระเงินแยกกันสองระบบซึ่งจะทำหน้าที่ส่งเสริมการแข่งขันระดับโลกและความไม่ไว้วางใจเท่านั้น ผู้คนบนพื้นดินที่ต้องการระบบที่ครอบคลุมมีประสิทธิภาพต้นทุนต่ำจะถูกทิ้งและถูกลืมอีกครั้งในโลกดิจิทัลที่ขับเคลื่อนด้วยอัตตาและการแข่งขันที่ยิ่งใหญ่.
เทคโนโลยีสกุลเงินดิจิทัลมอบโอกาสในการสร้างระบบการชำระเงินที่มั่งคั่งยิ่งขึ้น ด้วยการทำงานร่วมกันเพื่อพัฒนาระบบการชำระเงินสหรัฐฯและจีนสามารถนำเข้าสู่ยุคใหม่ของการเติบโตทางเศรษฐกิจที่ครอบคลุมสำหรับโลกที่เชื่อมต่อกันมากขึ้น.
มุมมองความคิดและความคิดเห็นที่แสดงในที่นี้เป็นของผู้เขียนคนเดียวและไม่จำเป็นต้องสะท้อนหรือแสดงถึงมุมมองและความคิดเห็นของ Cointelegraph.
บทความนี้ร่วมเขียนโดย Nikhil Raghuveera และ วิกเตอร์จี.
ผู้เขียนขอขอบคุณ David Chuanwei Zou หัวหน้านักเศรษฐศาสตร์ของ Wanxiang Blockchain และ Jennifer Hongbo Jiang อดีตหัวหน้าฝ่ายโซลูชั่น RMB ระดับโลกของ JPMorgan Chase สำหรับความคิดเห็นและข้อมูลเชิงลึก.
Nikhil Raghuveera เป็นเพื่อนที่ Atlantic Council GeoTech Center ก่อนหน้านี้เขาเคยทำงานด้านที่ปรึกษาด้านเศรษฐกิจการให้คำปรึกษาที่ไม่แสวงหาผลกำไรสกุลเงินดิจิทัลและเงินร่วมลงทุน.
วิกเตอร์จี เป็นผู้ช่วยวิจัยที่ Belfer Center for Science and International Affairs และเป็นนักศึกษาระดับบัณฑิตศึกษาที่ Harvard Kennedy School เขาเป็นอดีตหุ้นส่วนผู้บริหารของ BitBlock Capital.