Venezuela, Türkiye, İran ve Zimbabwe: bu ülkelerin hepsi süregiden ekonomik krizlerle karşı karşıya. Yüksek düzeyde enflasyondan muzdaripler ve bunun sonucunda, içlerinde yaşayan insanlar, bir değer deposu ve bir değişim aracı olarak giderek artan bir şekilde kriptoya yöneliyorlar. Yakın zamandaki sorunları, gelecekte bir noktada, Bitcoin (veya başka bir madeni paranın) bolívar, lira, riyal ve diğer mücadele eden ulusal para birimlerinin yerini alması ve hatta belki de Steve Wozniak ve Jack Dorsey gibilerinin tahmin ettiği gibi dünyanın baskın para biçimi.
Bununla birlikte, bu tür gelişmeler Bitcoin’in bir değer deposu olarak ünü için cesaret verici olduğundan, Türk, Venezüella ve Zimbabwe vatandaşlarının ona ve diğer kripto para birimlerine yönelik hamlelerinin, 2014’te ana hatları verilen genel kabul süreci türlerinin hemen öncüsü olması pek olası değildir “Hiperbitkoinizasyon“Daniel Krawisz tarafından yazılmış makale. Göze çarpan bir şekilde artmalarına rağmen, yukarıdaki etkilenen ülkelerde işlem gören BTC hacimleri, küresel hacimlere göre yeterince önemli değilken, bu ülkelerin çoğunun izole olması, benimsemenin dışa doğru yayılma şansının çok az olduğu anlamına geliyor..
Buna ek olarak, ABD doları, euro ve Japon yeni gibi küresel rezerv para birimleri sabit kaldığı sürece, kripto kabulü, nüfusun bu tür para birimlerine erişimi olan ülkelerde yüksek enflasyonla artmayacak – altından bahsetmek.
Venezuela
Kriz kaynaklı kripto benimsemenin ders kitabı örneği Venezuela’dır. bildiri Venezuelalıların Ekim 2014’te Bitcoin’e dönmesi üzerine. Reuters’a göre Venezuelalılar, Kripto para birimine sermaye kontrolleri 2003’te Başkan Hugo Chavez tarafından dayatılan ve ABD doları elde etmelerini dayanılmaz bir şekilde zorlaştırdı. O zaman bile, hiperenflasyonun Venezuela’da ( Yüzde 68,5), yerliler, yılın başından bu yana yaklaşık yüzde 49 düşmesine rağmen, Ekim ayı başında 388.30 $ olan Bitcoin’i satın almaya ve madenciliğe başladı..
Bu noktada Bitcoin kullanan gerçek kişi sayısına ilişkin veriler mevcut olmasa da, Reuters makalesi Venezuela’nın "zaten en az birkaç yüz Bitcoin tutkunu [vardı]." Biraz daha az belirsiz, Sikke Dansı kayıtları 625.573 Venezuela bolívarı (VEF), 12 Aralık 2014 haftasında LocalBitcoins eşler arası (p2p) kripto borsasında Bitcoin ile alınıp satıldı, bu da yaklaşık 99.403,55 $ ‘a denk geliyor. zamanın dönüşüm oranı. Benzer şekilde, CryptoCompare listeler VEF 553.633.30’da 2014 için yüksek bir değer (24 Aralık’ta), yaklaşık 87.972,33 dolardan, işlem gören hacimlerin ne kadar büyük olmadığının altını çiziyor – özellikle de bir ülke için 482 milyar dolarlık gayri safi yurtiçi hasıla (GSYİH) – ekonomik baskıların bir sonucu olarak büyüyor olsalar bile.
2014’ten beri işler yavaş yavaş toparlandı. 17 Aralık 2016’da sona eren haftada, 2015’teki yaklaşık yüzde 275’lik enflasyon nedeniyle, o zamanki dönüşüm oranlarında 105.589,15 $ ‘a çevrilen toplam VEF 527.945.763 değerinde Bitcoin ticareti yapıldı. O yıl, Venezuela kripto-ekonomisine dahil olan kişiler, Bitcoin Venezuela’nın kurucusu Randy Brito ile birlikte, Bolívar’a ve hatta ABD dolarına gerçek alternatifler olarak Bitcoin ve diğer kriptoların lehine konuşmaya başladılar ve Ocak 2016’da Cointelegraph’a BTC’yi söyledi. olabilirdi "Venezuela ekonomisinin gerçek kurtarıcısı."
“Venezuela’daki Bitcoin pazarı gerçekten büyük ve hızlı bir şekilde büyüyor. Ülkedeki çoğu Bitcoin madencisinin, servet kaynaklarını halktan gizlemeye çalıştıkları için, temelde mahremiyet nedeniyle, gayri resmi olarak ticaret yaptıkları için, borsaların yokluğu, görünüşte fark edilmedi. “
Bitcoin’in Venezuelalılara enflasyonist bir rejime başkanlık ederek etkili bir şekilde servetini soyan bir hükümete direnme yeteneği ile birleştiğinde, 2015 ve 2016 boyunca artan değeri ona artan bir popülerlik kazandırdı. Nitekim yerel Surbitcoin borsası söyledi Mart 2017’de Washington Post, Bitcoin kullanıcılarının sayısının 2014’te yaklaşık 450’den 2016’da 85.000’e yükseldi..
Bir kez daha, yaklaşık 31,5 milyon nüfusa sahip bir ülke için bu tür rakamlar çok büyük değil, ancak Venezuela’daki kötüleşen durum, rakamların 2017 ve 2018’de daha da artması anlamına geliyor. 24 Haziran 2017’de biten hafta için VEF / Coin Dance’a göre, yalnızca LocalBitcoins’deki BTC pazarı VEF 9,210,450,540 hacmine ulaştı. Bu eşit 30 Aralık 2017 haftasında LocalBitcoins’te 281.525.042.307 VEF 281.525.042.307 – veya o zamanki mevcut duruma göre 2.815.250,42 $ ‘lık bir ticaret hacmi görülürken, o zaman yaklaşık 1.151.306,32 $’ a yükseldi. karaborsa döviz kurları.
Bu yıl, devlet kontrollü ve petrol destekli Petro kripto para biriminin ortaya çıkmasıyla bile, Bitcoin ve kripto para birimleri daha genel olarak kullanımda güçlü bir artışın keyfini çıkarmaya devam etti. Aslında, Reuters son zamanlarda bildirildi Bitcoin gibiler büyümeyi görmeye devam ederken, hiçbir kripto borsasının Petro ile ticaret yapmadığını ve şu anda hiçbir Venezuela mağazasının kabul etmediğini söylüyor. 2016 sonunda açıkça görülen aynı ham hacim-kullanıcılara oranını varsayarsak (yani, 85.000 kullanıcı tarafından işlem gören 105.589,15 $ değerinde Bitcoin), 18 Ağustos 2018 haftasında 673 Bitcoin olduğunda yaklaşık 926.500 Bitcoin kullanıcısı vardı. LocalBitcoins’de 27.28 trilyon Venezuela Bolivarına karşı işlem gördü. Şurada karaborsa döviz kuru (yani, 1 VEF = 5.921.486,23 $) Venezuela hükümetinden önce resmen başvuran değersizleştirme Bolívar yüzde 95, bu yaklaşık 4,6 milyon $ ‘a eşitti.
Hükümet bolívar’ın değerini düşürdüğü için ticaret hacminin ne ölçüde artmaya devam edeceği net değil, ancak Venezuela’nın karşılaştığı ekonomik baskılar, nüfusunun Bitcoin’i karşılaştırılabilir GSYİH’ye sahip diğer ülkelerden daha hızlı benimsemesine neden oldu. Örneğin Yeni Zelanda ve Romanya – iki ülke Uluslararası Para Fonu (IMF) koyar GSYİH açısından Venezuela’nın yanında – LocalBitcoins BTC pazarı 2013’ten bu yana sırasıyla yüzde 875 ve yüzde 2400 büyümüştür. Buna karşılık, LocalBitcoins BTC / VEF pazarı 2013’ten bu yana şaşırtıcı bir şekilde yüzde 67.300 oranında büyümüştür ve 536 Bitcoin işlem görmektedir. Hafta 25 Ağustos’ta sona eriyor. Başka bir şey değilse, bu, hiperinflasyonun kripto para birimini benimsemeye sağlayabileceği türden bir artışa işaret ediyor. IMF’nin sahip olduğu tahmin Enflasyon 2018 sonunda yüzde 1.000.000’e ulaşabilir, bu artış muhtemelen önümüzdeki aylarda daha da büyük olacaktır..
Diğer kripto para birimleri de Güney Amerika ülkesine girdiği gibi, Venezuela’nın ekonomik felaketinin meyvelerini veren sadece Bitcoin değil. En azından Eylül 2016’dan bu yana Venezuelalılar, daha hızlı onay süreleri ve daha düşük işlem ücretleri ile genellikle bir ödeme aracı olarak daha kolay hale gelen Dash’in hevesli kullanıcılarıdır. Bolívar’a alternatif olarak Venezuelalılar arasında coinlerini tanıtmak için Dash’in aktif hamleleri ile canlandırıldı – ve Bitcoin’e – en azından yerel tüccarlar arasında en popüler kripto para birimi olduğu bildirildi – en azından, göre Kendileri için Dash – Ülkedeki 540 tüccarın üzerinde artık bunu bir ödeme aracı olarak kabul ediyor.
İran
İran, ABD öncülüğünün yanlış ucunda olan başka bir ülkedir yaptırımlar son yıllarda ve Venezuela gibi, ulusal para birimi – riyali (IRR) – mevcut oranına rağmen yüksek enflasyondan muzdariptir. Yüzde 18 şu anda Venezuela’da görülen yüzde 82.766 ile tam olarak eşleşmiyor.
Bu Nisan gibi yakın bir tarihte, riyal enflasyon oranı yalnızca yüzde 7,9’du, ancak bu atladı Mayıs, Haziran ve Temmuz aylarında yüzde 9,7’ye, yüzde 13,7’ye ve ardından yüzde 18’e yükseldi. Venezuela gibi, İran hükümeti bu ani artışa Temmuz ayı sonlarında devlet tarafından işletilen bir kripto para birimi planlarını açıklayarak yanıt verirken, İran nüfusu bu noktaya kadar 2,5 milyar dolar değerinde kripto ticareti yapmıştı Forbes’un mayıs raporuna göre. Bu, hükümetin kripto para birimleri ile işlem yapan bankalara Nisan yasağı getirmesine rağmen oldu..
Nisan ve Mayıs aylarından bu yana, LocalBitcoins’deki IRR / BTC pazarında gözle görülür bir artış oldu. Örneğin, 7 Temmuz ile 28 Temmuz arasında, bu pazarın hacmi yüzde 109,1 artarak 9.467 milyar IRR’den 19.796 milyar IRR’ye (yani kabaca 176.758,31 $ ‘a yükseldi) karaborsa dönüşüm oranları).
Buna karşılık, benzer büyüklükte GSYİH’ye sahip bir ülke – Tayland – aynı iki haftalık dönemde yalnızca yüzde 27,6 artışla 12,2 milyon Tayland bahtı’ndan (THB) 15,6 milyon THB’ye tanık oldu. Bununla birlikte, bu son rakam eşittir 476,410 ABD doları, Tayland’da BTC piyasasının mutlak anlamda daha büyük olduğu anlamına geliyor. Daha da önemlisi, bu aynı zamanda tek başına bir enflasyon krizinin bir gecede yaygın kripto benimsemesini sağlamak için yeterli olmadığı anlamına geliyor, çünkü İran kripto pazarının sadece küçük değil, aynı zamanda onu yasa dışı kılan mevzuat tarafından engellendiği de açık. Altının kalıcı popülaritesi de zayıfladı. Yüzde 300 IRR’ye karşı Haziran ayına kadarki üç ayda ve bildirildiğine göre değiştirildi İran Altını’na göre yerel İran piyasalarında ABD doları & Kuyumculuk Derneği.
Zimbabve
Kendi ekonomik sıkıntıları olan bir başka millet de Zimbabwe’dir. 2009 yılında terk edilmiş kendi ulusal para birimi (Zimbabwe doları), bunu trilyon dolarlık bir banknotun piyasaya sürülmesinden ve para biriminin 10 yıllık hiperenflasyona göğüs gerdikten sonra yapıyor – ki bu oran Yüzde 231.000.000 Temmuz 2008’de.
O zamandan beri, hükümet ABD doları, Güney Afrika randı ve euro dahil olmak üzere çeşitli para birimlerinin kullanılmasına izin verdi, ancak bu sert önlem, akut gibi kendi başına sorunları da beraberinde getiriyor. eksiklikler yabancı para. Bununla mücadele etmek için, Zimbabwe hükümeti sermaye kontrollerini dayatıyor ve en geç Mayıs ayında merkez bankası sınırlı İnsanların ATM’lerden çekip ülke dışına 1.000 $ ‘a gönderebilecekleri USD miktarı.
Bu tür kısıtlamalar karşısında Bitcoin, 2017’nin sonunda Zimbabwe Golix borsasında küresel ortalamanın üzerinde fiyat artışlarına tanık oldu ve yerliler hükümet tarafından kontrol edilmeyen veya kısıtlanmayan para birimi elde etmeye çalışırken fiyat Kasım ayında iki katına çıktı. Kasım ayında, Golix, ülkenin yeni dolar kıtlığı nedeniyle istikrarsızlaştığı sıralarda, aylık işlemlerinin dört katına çıkmasını kutladı., Yüzde 50 enflasyon – yeni tahvili etkileyen hükümet notları tanıtıldı Kasım 2016’da – ve a askeri darbe. Sonuç olarak, Golix aylık ticaret hacminin arttığını gördü. 1 milyon $, 2016 yılı boyunca toplamda 100.000 $ ‘ı işlediğini düşünürsek bu etkileyici bir başarıydı..
Türkiye
Benzer bir tablo, daha yakın Türkiye tarihinden de ortaya çıktı ve enflasyon sorunları, oldukça dramatik olmasa da kıyaslanabilir bir kripto dalgasına yol açtı. Bu sorunlar ilk olarak Türk lirasının (TRY) enflasyon oranının Yüzde 11.9 Ekim 2017’de ülkenin bankaları yabancı yatırımcılar olarak riskli seviyelerde özel borç aldı dışarı taşındı ve Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan yanıt olarak faiz artırmayı reddetti.
Bunu takiben, Türkler kripto para aramaya başladı, ancak o zamanki hacimler benzer GSYİH seviyelerine sahip ülkelerinkinden önemli ölçüde daha büyük değildi. Örneğin, 4 Kasım 2017’de sona eren haftada 41 Bitcoin LocalBitcoins borsası üzerinden Türk Lirası ile alınıp satılırken, benzer bir GSYİH’ye sahip ancak yüzde 4,5 civarında bir enflasyon oranına sahip olan Meksika’da – 38 Bitcoin, Meksikalı peso. Başka bir deyişle, nispeten yüksek enflasyon, kripto para biriminin benimsenmesine hafif bir destek sağlayabilir, ancak hiper enflasyon olmadan dramatik bir artışla sonuçlanmaz (örneğin, 4 Kasım’da sona eren haftada 303 Bitcoin, Venezuela Bolivarları için takas edildi).
Bununla birlikte, bu yıl, en azından, enflasyonun yükselişe geçtiği yeni bir krize girerken, hiperenflasyon tehdidi vardı. Yüzde 15.39, Temmuz başında. Sonuç olarak, Temmuz başı ile Ağustos başı arasında LocalBitcoins borsasında yüzde 131,9’luk bir artış oldu ve 7 Temmuz’da biten ve biten hafta arasında Türk Lirası cinsinden BTC işlem hacmi 327.295’ten 759.026’ya yükseldi. 11 Ağustos.
Bu iki tarih arasında, BTC’nin fiyatı 6,670 $ ‘dan 6,145 $’ a (yüzde -7,87) düştü, bu da bu yükselişin Türkiye’deki güçlü bir boğa piyasası tarafından açıklanamayacağı anlamına geliyor. benzer şekilde, rakamlar BTCTurk ve LocalBitcoins borsalarından derlenen CryptoCompare’den, 10 Temmuz’da 6.026.033 TL olan 24 saatlik hacme göre yüzde 424,3 artışla 10 Ağustos’ta 31.592.628 TL değerinde Bitcoin ticareti olduğunu ortaya koydu..
ShapeShift CEO’su Erik Voorhees, Türkiye’deki enflasyon krizinden ve kripto talebine olumlu etkilerinden bahseden not alınmış Twitter’da Bitcoin’in kripto piyasasındaki türbülans karşısında son zamanlarda gösterdiği dayanıklılığın, bir değer deposu olarak hissesini yükselttiğini ve onu Türk lirasına uygulanabilir bir alternatif haline getirdiğini.
Şimdi bazı fiatların Bitcoin’den çok daha az istikrarlı olduğu bir zamana girdik. Türk Lirası bir günde ~% 20 düşüyor. https://t.co/ct1GnrCnKG #BackedByGovernment #DENEYİN #forex
– Erik Voorhees (@ErikVoorhees) 10 Ağustos 2018
Görünüşe göre artan sayıda Türk, bir Haziran anket ING Bank, Türkiye’nin dünyadaki en yüksek kripto para sahipliği oranına sahip olduğunu ortaya koydu – daha doğrusu ABD, Avustralya, İngiltere, Fransa, Almanya ve Hollanda dahil 15 ülke arasında. Türk halkının yüzde 18’i bir kripto para birimine sahipken, bir sonraki en yüksek oran olan yüzde 12’ye kıyasla – Romanya’da da en yüksek enflasyon oranı diğer 14 ülke arasında – ve Amerika Birleşik Devletleri için yüzde sekiz.
Bununla birlikte, yüzde 15 civarında bir enflasyon oranı, kripto para birimlerinin yaygın bir şekilde benimsenmesini sağlamak için kendi başına yeterli değildir ve hiperbitkinizasyon sürecini tetiklemek için yeterli değildir. Birincisi, TRY / BTC piyasası son haftalarda ve aylarda hacimde artış yaşamış olsa bile, mutlak rakamlar hala nispeten düşüktür ve piyasa şu anda yazı yazılırken Bitcoin için en büyük 16. sırada yer almaktadır. CryptoCompare. Bu, bir günde işlem gören toplam miktarın yalnızca yüzde 0,08’i ve ABD doları ve Japon yeni karşısında işlem gören hacmin sırasıyla yalnızca yüzde 0,48 ve yüzde 0,68’i olan 24 saatlik BTC 226.09 hacmine eşittir..
Ayrıca, LocalBitcoins için TRY / BTC grafiklerine bakarsanız, Temmuz-Ağustos döneminde enflasyona bağlı son artış o kadar büyük değil ve aslında Nisan ve Haziran başında ve özellikle de Türk lirası işlem hacimleriyle cüce. 2017 sonu acelesi. Nitekim 11 Ağustos’ta biten haftanın TRY / BTC rakamlarını, krizin lira ile zirveye ulaştığı 18 Ağustos’ta biten haftanın rakamlarıyla karşılaştırırsanız yüzde 10’a varan düşüş – artıştan çok düşüş var. 11 Ağustos’ta sona eren haftada 759.026 TL işlem görürken, 18 Ağustos’a kadar olan yedi gün boyunca sadece 573.626 TL işlem gördü..
Venezuela ve Zimbabwe’de görülen kripto büyümesinin aksine, bu belirgin yükseliş noktalarının eksikliğinin nedeni, diğer fiat para birimleri ve değer depolarının yanı sıra ABD dolarına erişimdir. Venezuela ve Zimbabwe’nin aksine, Türk hükümeti herhangi bir sermaye kontrolü koymamayı seçti ve böylece insanların istedikleri kadar döviz alıp satmalarına olanak sağladı. Sonuç olarak Türk yatırımcılar ve Türk halkı satın almaya başladı Amerikan doları ve altın, nasıl olduğu gibi ikisi de yükseldi liraya karşı belirgin şekilde. Buna karşılık, liranın uzun vadeli zayıflığı Türkiye’ye gelişmiş dünyadaki en yüksek kripto sahiplik oranlarından birini vermede rol oynamasına rağmen, ne Bitcoin ne de başka herhangi bir kripto para birimi, son zamanlarda işlem hacimlerinde büyük bir sıçrama görmedi..
Arjantin ve rezerv para birimleri
Hemen hemen aynı hikaye Arjantin’den de derlenebilir. Şurada: Yüzde 31,2, Arjantin şu anda herhangi bir orta büyüklükteki ekonominin en yüksek enflasyon oranına sahiptir – IMF rütbeler GSYİH açısından 21. sırada – ve böyle bir istatistikten anlaşılabileceği gibi, kripto para birimleri Güney Amerika ülkesinde güçlü bir takipçiye sahip olmalı.
Bununla birlikte, Arjantin’in Bitcoin’in benimsenmesi için olgunlaştığı yönündeki erken beklentiye rağmen, nüfusun şu anda etkileyici rakamlarla kripto para ticareti yapmadığı görülüyor. Üzerinde LocalBitcoins değişimi, 7 Temmuz’da sona eren hafta içinde, 2018’de Arjantin pesosu kullanılarak satın alınan en yüksek Bitcoin sayısı 31 oldu. Karşılaştırma amacıyla İsveç, IMF’ye göre 23’üncü en büyük GSYİH’ye sahipken, aynı hafta içinde 7 Temmuz çok daha fazla Bitcoin – 112, kesin olmak gerekirse – İsveç kronu ile takas edildi.
CryptoCompare’e göre Arjantin, dünyadaki en yüksek altıncı enflasyon oranına sahip olmasına rağmen, Bitcoin için dünyanın en büyük 45. pazarı (İsveç 31. sırada). Ve Türkiye’de olduğu gibi, bunun açıklamasının büyük bir kısmı, Arjantin’in yeni cumhurbaşkanı Mauricio Macri’nin 2015’ten bu yana sıkı sermaye kontrollerine sahip olmamasıdır. kaldırdı kontroller empoze selefi Cristina Fernandez de Kirchner tarafından 2011’de.
Bu nedenle Arjantinlilerin ABD doları ve diğer para birimlerine erişimi var, bu da bir değer deposu olarak kripto para birimlerine olan ihtiyacı ortadan kaldıran bir şey..
Yine de, kripto ticareti veya mülkiyetinde yakın zamanda herhangi bir sıçrama olmasa bile, Bitcoin hala Arjantin’de göze çarpan bir varlığa sahip. Yakın zamanda bir Arjantin bankası, SWIFT ağı yerine sınır ötesi ödemeler için Bitcoin kullanmaya başlamakla kalmadı, aynı zamanda ülke, 2011 ile 2015 arasındaki dönemde Bitcoin’in en eski benimseyenlerinden biri oldu – sermaye kontrolleri mevcut olsa bile. Gibi bildirildi Tom Jeffreys tarafından 2016’nın başlarında Bitcoin zaten sadece Buenos Aires’teki 145 tüccar tarafından kabul edildi (şimdi 194), kripto para biriminin sadece bir değer deposu olmadığını, aynı zamanda bir ödeme yöntemi olduğunu ima eder:
"Pek çokları için, Arjantin gibi bir ülkede Bitcoin’in pratik, günlük kullanımları, küresel ekonomi için daha geniş etkilere sahip olabilecek radikal finansal revizyonun ilk laboratuvar testleridir.."
Korkunç senaryolar
Yukarıdaki tüm örneklerin verdiği ders şudur: Kripto para birimleri, finansal krizler sırasında alternatif ödeme yöntemleri ve değer depoları olarak büyük bir potansiyele sahiptir. Bununla birlikte, ABD doları ve euro gibi dünya rezerv para birimleri sabit kaldığı sürece ve istikrarsız bir ülkenin insanları bu tür rezervlere erişebildiği sürece, hiçbir kripto para biriminin o ülkede yaygın bir şekilde benimsenmesi ve kullanılması muhtemel değildir – en azından enflasyonun bir sonucu olarak değil. Daha basitçe, ABD doları güçlü kaldığı sürece hiperbitkinizasyon olmayacak..
Coin Dance’ın LocalBitcoins’deki piyasalar için verdiği rakamlarda gösterildiği gibi, güvenilir bir fiat para birimine erişimin çok zayıf olduğu ülkelerde işlem hacimleri en yüksektir – ve en hızlı yükselir. Sonuç olarak, kripto paranın herhangi bir ülkede kitlesel olarak benimsenmesini sağlamak için gereken şey sadece enflasyon değil, aynı zamanda ABD doları ve diğer eski yabancı para birimlerinde bir eksiklik..